בנק סירב לפתוח חשבון ליורשת לצורך העברה לישראל של כספי ירושה מחשבון חברה פנמית בסינגפור מאחר שלא הוצגו בפניו אסמכתאות למקור הכספים או לזיקת המנוח לחברה הזרה בעלת החשבון ובשל היות היורשת בעלת עבר פלילי הכולל, בין השאר, הרשעות בעבירות מס חמורות.
בית המשפט קבע, כי החלטת הבנק הייתה סבירה ונדרשת בהתאם לחוק איסור הלבנת ההון. בהתאם לחקיקה, חובת "הכרת הלקוח" מחייבת בנקים לברר את מקור הנכסים ואוסרת מתן שירות ללא השלמת הליך זה, במיוחד בפעילות חוצת גבולות המוגדרת בסיכון גבוה. סירוב לפתיחת חשבון נחשב "סביר" ככל שהלקוח אינו מספק פרטים נדרשים או נמנע משיתוף פעולה לצורך יישום מדיניות ניהול הסיכונים של התאגיד הבנקאי. במקרה זה, היורשת בעלת עבר פלילי בעבירות מס, לא הצביעה על מקור הכסף ועל זיקת המנוח לחברה הפנמית, מצב המהווה "דגל אדום" המצדיק סירוב. אי-אספקת מידע על מקור הכסף ועל זהות בעלי החברה, ללא הוכחת ניסיון להשיגו, הצדיקה את סירוב הבנק לפתוח חשבון ליורשת ולכן החלטת הבנק שלא לפתוח חשבון הייתה סבירה.